提要：本文通過(guò)對傳統的企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)體系弊端的分析，提出重新構建我國企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)體系的新思路，并結合我國當前的具體經(jīng)濟環(huán)境，借鑒國際上相關(guān)的先進(jìn)經(jīng)驗，從兩個(gè)不同的角度提出相應的建議。

　　一、傳統企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)體系的弊端

　　1、以財務(wù)評價(jià)指標為主難以反映并促進(jìn)新經(jīng)濟時(shí)代企業(yè)競爭力的增長(cháng)。傳統企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)體系以財務(wù)評價(jià)指標為主，而一些重要的非財務(wù)指標則根本沒(méi)有涉及。這樣一套以財務(wù)評價(jià)指標為主的業(yè)績(jì)評價(jià)體系的局限性主要表現在：

　�。�1）傳統的業(yè)績(jì)評價(jià)體系追求短期目標。在傳統的業(yè)績(jì)評價(jià)體系中，評價(jià)企業(yè)的業(yè)績(jì)，利潤是一個(gè)極其關(guān)鍵的評價(jià)指標。由于管理人員必須集中精力對付季度和年度的盈利數字，因而更加關(guān)注的是企業(yè)短期的盈利能力。為了追求會(huì )計賬面利潤，管理者極有可能利用他們手中的經(jīng)營(yíng)自主權來(lái)做出使企業(yè)的短期利潤增加，但長(cháng)期利益受損的經(jīng)營(yíng)決策，即經(jīng)營(yíng)決策中的短期行為。追求短期目標如通過(guò)削減研究與開(kāi)發(fā)經(jīng)費、廣告經(jīng)費和機器維修來(lái)增加當年利潤等，都明顯地損害了企業(yè)的長(cháng)遠利益。評價(jià)體系中利潤成分越高，企業(yè)的短期行為就可能越發(fā)膨脹，因為會(huì )計利潤只能反映過(guò)去的事實(shí)而無(wú)法充分顯示企業(yè)的未來(lái)潛力，即使有最好的會(huì )計準則與公正的審計，以及會(huì )計師客觀(guān)的審核。

　�。�2）傳統的業(yè)績(jì)評價(jià)體系會(huì )導致管理者做出次優(yōu)化決策。如果企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)主要依靠投資收益率指標，當新項目和機會(huì )的投資收益率達不到已實(shí)現的投資收益率時(shí)，企業(yè)管理者為了保持既有的業(yè)績(jì)水平，就不愿意接受這樣的項目和機會(huì )。因為如果企業(yè)管理者接受這樣的項目和機會(huì )，反而會(huì )使企業(yè)的投資收益率降低，對其業(yè)績(jì)評價(jià)不利。實(shí)際上，如果這樣的項目和機會(huì )與企業(yè)的戰略目標相一致，或其投資收益率雖然達不到企業(yè)已實(shí)現的投資收益率，但卻超過(guò)了企業(yè)所設定的最低投資收益率，這樣的項目和機會(huì )是應該接受的。為此，如果投資收益率作為業(yè)績(jì)評價(jià)的主要指標或惟一指標，將會(huì )導致企業(yè)管理者做出次優(yōu)化決策。

　�。�3）傳統業(yè)績(jì)評價(jià)體系，其評價(jià)內容預測能力較弱，時(shí)代特征體現不足。傳統的評價(jià)指標過(guò)分注重企業(yè)業(yè)績(jì)的財務(wù)指標評價(jià)和評價(jià)指標的價(jià)值方面，忽視非財務(wù)指標的非貨幣計量的指標，計算不夠及時(shí)，預測能力較弱。然而，激烈的競爭環(huán)境越來(lái)越需要管理層重視經(jīng)營(yíng)決策、可持續發(fā)展、人力資本與核心競爭力等前瞻性方面的內容。像市場(chǎng)占有率、技術(shù)創(chuàng )新、質(zhì)量與服務(wù)等這類(lèi)非財務(wù)指標應該在企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)方面起更大的作用。針對以上財務(wù)指標評價(jià)體系的不足，有必要對現行的業(yè)績(jì)評價(jià)體系進(jìn)行改進(jìn)，在企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)體系中引入非財務(wù)指標。

　　2、評價(jià)角度表現為單一化，側重性不強，相關(guān)性不夠。我國現在的財務(wù)評價(jià)主要是站在國家、銀行、企業(yè)三個(gè)角度對國有企業(yè)來(lái)評價(jià)的。然而，隨著(zhù)市場(chǎng)經(jīng)濟的深入發(fā)展，這種評價(jià)開(kāi)始顯露其不適應性。隨著(zhù)知識經(jīng)濟的到來(lái)，知識和新技術(shù)將成為企業(yè)財富的主要來(lái)源，人力資本成為企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵因素，財務(wù)評價(jià)指標也應以企業(yè)利益相關(guān)者財務(wù)理論為基礎，站在利益相關(guān)者的角度設計展開(kāi)。顯然，現有財務(wù)評價(jià)體系是以一套評價(jià)指標滿(mǎn)足一方或多方需要，幾方兼顧，側重性不強，相關(guān)性不夠，有待進(jìn)一步完善。

　　二、健全企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)體系的建議

　　1、建立財務(wù)與非財務(wù)評價(jià)指標有機結合的企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)體系。非財務(wù)指標是利用財務(wù)報表以外的企業(yè)資料以非貨幣方式計量的各種指標，比如反映企業(yè)可持續發(fā)展能力的有害物質(zhì)生成量、污染控制程度等；反映產(chǎn)品服務(wù)銷(xiāo)售情況的市場(chǎng)占有率、顧客滿(mǎn)意度等；反映員工狀況的人均工資水平等。非財務(wù)指標在一定程度上彌補了財務(wù)指標的不足。

　　優(yōu)點(diǎn)主要表現在：

　　1、反映內容全面，能充分披露有關(guān)企業(yè)未來(lái)發(fā)展的前景，向企業(yè)利益相關(guān)者提供人力資源、數字資產(chǎn)、金融衍生工具等非貨幣信息；

　　2、動(dòng)態(tài)反映，實(shí)時(shí)跟蹤，有較強的預測能力；

　　3、與企業(yè)實(shí)際情況緊密聯(lián)系，能夠全面評價(jià)企業(yè)的無(wú)形資產(chǎn)價(jià)值；4適合長(cháng)期評價(jià)，與企業(yè)發(fā)展戰略息息相關(guān)。

　　但非財務(wù)指標也有自身的局限性：

　　1、無(wú)法在財務(wù)報表中加以披露，因而無(wú)法與企業(yè)利潤建立可靠的聯(lián)系；

　　2、非財務(wù)數據是以多種方式衡量，不同企業(yè)之間指標差異較大，不利于企業(yè)間的比較；

　　3、非財務(wù)指標體系不十分健全，缺乏因果關(guān)系的環(huán)節，有時(shí)可能相互沖突。

　　從上述分析可見(jiàn)，非財務(wù)指標評價(jià)盡管有很多優(yōu)點(diǎn)，但也存在一定的缺陷。過(guò)分注重非財務(wù)指標，企業(yè)很可能會(huì )因為財務(wù)上缺乏彈性而導致財務(wù)失敗。但是，只關(guān)注財務(wù)業(yè)績(jì)，則容易造成短期行為，影響企業(yè)的可持續發(fā)展。事實(shí)上，財務(wù)業(yè)績(jì)和非財務(wù)業(yè)績(jì)，都是企業(yè)總體業(yè)績(jì)不可分割的組成部分。因此，理想的科學(xué)的企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)體系應是財務(wù)與非財務(wù)評價(jià)指標的有機結合。

　　2、平衡計分卡。企業(yè)建立良好業(yè)績(jì)評價(jià)體系的優(yōu)化選擇。平衡計分卡源自于美國哈佛商學(xué)院著(zhù)名教授羅伯特。S.卡普蘭和美國復興全球戰略集團總裁大衛。P.諾頓于1990年所從事的“未來(lái)企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)方法”研究計劃，該計劃的目的，在于找出超越傳統的以財務(wù)會(huì )計量度為主的業(yè)績(jì)評價(jià)模式，以使企業(yè)的“策略”能夠轉變?yōu)椤靶袆?dòng)”。該方法不但完全改變了企業(yè)業(yè)績(jì)評價(jià)思想，而且還推動(dòng)企業(yè)自覺(jué)去建立實(shí)現戰略目標的管理體系，在產(chǎn)品、流程、顧客和市場(chǎng)開(kāi)發(fā)等關(guān)鍵領(lǐng)域使企業(yè)獲得突破性進(jìn)展，從而帶動(dòng)了業(yè)績(jì)評估及管理制度的一次革命。平衡計分卡作為一種綜合性的業(yè)績(jì)評價(jià)系統，其優(yōu)點(diǎn)：

　�。�1）平衡計分卡符合財務(wù)評價(jià)和非財務(wù)評價(jià)指標并重的業(yè)績(jì)評價(jià)體系的設置原則。傳統的業(yè)績(jì)評價(jià)系統主要是財務(wù)評價(jià)指標，在日益復雜動(dòng)蕩的環(huán)境下，單一的財務(wù)指標不能全面反映企業(yè)的實(shí)力。平衡計分卡為了彌補單一財務(wù)指標在客戶(hù)、員工、供應商、業(yè)務(wù)程序、技術(shù)創(chuàng )新等方面的不足，增加了客戶(hù)、內部運營(yíng)、學(xué)習與成長(cháng)三個(gè)層面的非財務(wù)指標。平衡計分卡很好地實(shí)現了財務(wù)指標與非財務(wù)指標的結合，在此基礎上形成一套完整的指標體系。

　�。�2）平衡計分卡能夠避免企業(yè)的短期行為。財務(wù)評價(jià)指標往往以過(guò)去的信息為依據，無(wú)法評價(jià)企業(yè)未來(lái)成長(cháng)的潛力。非財務(wù)評價(jià)指標能很好地衡量公司未來(lái)的財務(wù)業(yè)績(jì)。如對顧客滿(mǎn)意度的投資能夠增加收入，培養顧客對公司的忠誠度，吸引新的顧客，減少交易成本，從而提高公司未來(lái)的業(yè)績(jì)。平衡計分卡從戰略目標和競爭需要的角度出發(fā)，實(shí)現公司的長(cháng)期戰略與短期經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的有效結合。

　�。�3）平衡計分卡重視對企業(yè)可持續發(fā)展能力的評價(jià)。平衡計分卡設置了財務(wù)、顧客、企業(yè)內部運營(yíng)、學(xué)習和成長(cháng)四個(gè)層面，實(shí)現了企業(yè)長(cháng)短期目標之間、內部和外部之間、結果和原因之間、主體和客體之間的平衡。它將戰略、過(guò)程和管理人員聯(lián)系在一起，是動(dòng)態(tài)評價(jià)與靜態(tài)評價(jià)相互統一的結果。